跨境贸易人民币结算的现状分析与对策研究

 

1.1 跨境人民币的研究背景

2010 年，中国实现了国内生产总值 401202 亿元（约合 6.09 万亿美元），超越日本的 5.4 万亿美元，跃居世界第二；而从 06 年开始，中国外汇储备 5 年内没有间断的获得了世界第一的宝座，2010 年达到 28473 亿美元，约占全球的三分之一以上。由于中国人民币币值在相当长的时间内保持稳定不变，不管是经济还是国家的综合实力都有很大的进步，以至于在国际上的地位越来越受到重视，许多国家对人民币也比较肯定，通常作为结算和支付的工具来使用，人民币开始走向世界。作为继美元、欧元、日元这三大世界货币外迅速崛起的国家的货币，人民币在国际贸易活动中扮演者日益重要的角色，对世界金融经济的影响也在日益加大。2008 年的全球金融危机的爆发使得我国贸易活动中汇率的风险增大，美元、欧元、日元等货币的汇率波动幅度比较大，使大多数国家的流动性紧张。在这种背景下，人民币作为跨境结算货币具有风险小、成本低等优势。然而，尽管中国人民银行做了多方面的努力，其中包括已经落实与周边国家签订边境贸易采用本币结算的协议，而且一部分商业银行也采用了双边对开账户的方式提供银行结算服务，但是由于边境贸易一般规模较小，在实际经济活动中多半采用现金交易的方式结算。这一结算特点不仅适用大量现钞在边境的适用，使风险增大，而且由于在制度安排上边境贸易结算的人民币被纳入外汇核销管理，这就意味着这些用于边境贸易的人民币携带有外汇的属性特征。可以说当前的边境贸易人民币结算方式需要改进与调整，这是由于无论在规模上还是制度管理上其结算方式都还存在着较多问题，人们对其需求不强，动力不足。 

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1.2 跨境人民币研究的理论和现实意义 

第一，国际结算货币需要某个国家的货币满足以下要求：1.发行货币的国家需要自身的经济金融体系完备；2.这个国家的货币不能上下波动太大；3.发行货币的国家国际贸易往来频繁，贸易量丰富；4.货币发行国家的外汇储备要充足。因此，本人进行综合权衡后认为我国在现阶段开展跨境贸易人民币结算是可行的和具有较大收益的，可以为国际结算货币理论的发展以及跨境贸易人民币结算在全球范围内的开展提供理论支撑。第二，以往的货币想要成为国际结算货币，需要发行国能与周围的地区进行大量的贸易，这也是人民币可以走上世界舞台的根本所在。首先，贸易两方可以通过市场和产品进行大量的贸易往来，对双方的产品有一定的依赖性，这样才能为人民币境外结算提供物质基础；然后就是在双方进行贸易活动的时候，人民币的结算次数增多，相应的经验就会增加；最后就是在贸易往来的时候，人民币就会被许多国家所接受，这样国际地位也会上升，另一方面，也有利于人民币实现境外结算。第三，当前人民币自由兑换仍旧受到一定的约束，无法实现完全自由兑换，且随着人民币境外流通规模不断扩大，需要通过建立人民币跨境结算中心以及人民币离岸金融市场，这样就可以为人民币输入输出国内外提供机会，当国内需要发展经济的时候，境外人民币可以很快的流回本国，这才实现了人民币的国际结算功能。 

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第 2 章 跨境人民币结算概述及现状分析  

 

2.1 跨境人民币的定义

国际结算是指国际之间各种债务或债券的货币收付行为，主要有三种具体方式，即除了货物贸易与服务贸易这两种方式之外，还包括投资这种方式。跨境贸易人民币结算是指在进行跨境贸易往来过程中，由人民币负责承担计价和结算职能，境内居民与境外非居民所进行的跨境贸易活动，在贸易合同上都是通过人民币对贸易产品进行计价，在向境外非居民支付资金时，直接支付人民币，境外非居民可以通过人民币进行结款，使得国际结算更畅通。简单来说，跨境贸易人民币结算就是在进行跨境贸易往来中直接通过人民币进行交易，这也是人民币走出国门实现国际化的关键环节。相对来说，人民币国际化当前还不成熟，然而，随着国内经济的稳定发展，人民币逐渐获得周边国家的认可与使用，称为区域投资货币趋势不可逆转，进而逐渐实现国际货币化。 

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2.2 我国跨境人民币结算业务发展历史 

2008 年全球范围内经济危机来势迅猛，从 2008 年 9 月开始，国务院逐渐在长江三角洲地区选择性进行跨境人民币结算试点工作，以便应付这场经济危机，确保我国经济贸易的稳定发展。次年（2009 年）4 月 8 日，国务院决定扩大跨境人民币结算试点范围，除了把上海及广东的深圳作为试点地之外，还将广州、东莞以及珠海作为跨境人民币结算试点。在这个时期，相关的文件获得颁布，即人民银行联合六部委除了发布了《跨境贸易人民币结算试点管理办法》文件之外，配套细则文件——《跨境贸易人民币结算试点管理办法实施细则》也在同期获得颁布，此外，专门针对跨境贸易人民币结算的人民币跨境收付信息管理系统也完成测试，并正式上线。在这之后，各种制度获得逐渐完善，我国真正开始实施跨境人民币业务，相应的各项业务也逐渐进入正轨状态。通过多年的积累，我国跨境贸易人民币结算模式逐渐成熟，在 2010 年 6 月，国务院决定放宽跨境人民币试点政策，以便促进跨境贸易人民币结算业务的发展。首先，扩大跨境贸易人民币结算的地域范围，不再局限于港澳及东盟地区，而是延伸至周边各国家与地区；其次，增加试点地区，把北京与内蒙古等 18 省及自治区纳入到试点地区范围之内；第三，扩展跨境人民币业务领域，不再仅仅局限于货物贸易，而是延伸至服务贸易等领域，且在资本项目领域中，还通过个案审批的方式进行开展。这些调整刺激跨境人民币业务的发展，以北京地区为例，在半年时间内 27 家银行所完成的跨境人民币结算金额高达 1147.77 亿元1，共完成跨境人民币结算 1192 笔，而在全国则实现 5063 亿元的跨境结算量，可以说取得非常好的业绩。之后，国家进一步放宽跨境人民币政策尺度，使得跨境人民币业务获得快速发展，各项业务逐渐开展，如境外直接投资（ODI）与外商直接投资（FDI）等业务全部获得开展。为了使跨境人民币发展进程看起来更加清晰，笔者将 2009 年试点以来至 2014年底跨境人民币的大事件进行了整理,见表 2.1。 

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第 3 章 我国跨境人民币结算发展中的主要问题 ........ 22 

3.1 宏观问题的研究（国家层面） ..... 22 

3.1.1 国内金融发展水平的制约 ..... 22 

3.1.2 出口商品的竞争优势较弱 ..... 22 

3.1.3 美元仍是世界范围内的主导货币 ........ 23 

3.1.4 中国企业对结算货币的选择权较弱 ...... 24 

3.2 微观问题的研究（银行层面） ..... 25 

第 4 章 我国发展跨境人民币发展的策略 ..... 29 

4.1 宏观策略（国家层面） .......... 29 

4.1.1 提高我国综合国力，促进生产力发展 ........ 29 

4.1.2 稳步开放金融市场，完善人民币汇率形成机制 .......... 30 

4.1.3 加快建设香港人民币离岸金融市场 ............ 30 

4.1.4 建立部门的统一监管机制，搭建境内外信息资源平台 ....... 32 

4.2 微观策略（银行层面） .......... 33

第五章 结论与展望 ........ 42 

 

第4章 我国发展跨境人民币发展的策略  

 

4.1 宏观策略（国家层面）

货币替代与竞争归根到底就是一国综合实力的竞争，目前，美国经济实力位居全球第一，GDP 占全球 GDP 总额的比例超过了五分之一，科技创新能力、军事实力等也都远远超过其他国家的水平，强大的综合实力和经济基础保证了美元的与投资价值，即使在全球金融危机、美元贬值的背景下，对于大多数国家而言，持有美元储备依旧是保证本国融资产安全的一个重要途径。因此，跨境贸易人民币结算的经一部推进也必然面临着美元的竞争，因此这就需要我国不断促进生产力发展，提高综合国力。首先，要不断深化经济体制改革，淘汰经济发展中不合理的要素，优化经济结构，促进企业发展高科技产品，提高经济发展的的质量和效益，同时应促进产业内公平合理竞争，降低国内垄断程度，尊重市场规律，对民营企业给予相应支持，从各个方面实现我国企业竞争力的提升，尽可能促进我国综合国力的增强。其次，应该大力发展服务贸易和资本贸易，扩大高附加值和高科技产品的出口比重，提高对外贸易发展的水平和效益，不断提升我国对外贸易发展的水平，提高我国在国际分工中的地位，同时降低对外贸易的依赖程度，提高我国综合国力。在具体举措上，为提高中国外贸企业在在结算货币选择方面的话语权及国际贸易市场中的定价能力，首先应当加快发展先进制造业。目前，中国制造业仍以劳动密集型和资本密集型产业为主，因此要提升出口产品的科技含量与核心竞争力，促使产业结构升级，加快经济结构调整和科技创新，顺应世界先进制造业发展趋势，进而实现以先进制造业推进人民币国际地位提升的有利局面。 

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结论

 

本文通过阐述我国跨境贸易人民币结算业务的发展历程和背景，揭示研究跨境贸易人民币结算的理论和现实意义，又阐述了跨境贸易人民币结算的发展历史和特点，通过将多种渠道统计收集的我国跨境贸易人民币结算的相关数据进行归纳整合，分析我国跨境贸易人民币结算业务的发展现状以及影响我国离开人民币发展的内部及外部条件。接着分析跨境人民币结算业务在我国经济发展中存在哪些问题，主要从宏观国家层面和围观商业银行两个层面展开。最后，提出推进跨境贸易人民币结算业务的改进措施，也是从宏观和围观两个层面分别进行了阐述。总之，我国人民币想要实现国际化，开展跨境人民币业务是必然选择，这也是我国提升国际经济话语权及建立金融强国的必经之路。在现阶段，我国开展跨境人民币业务已经获得较大成果，然而，由于还处于初级阶段，导致跨境人民币业务的开展仍存在各种问题，不过，总体上来说，进行跨境人民币业务的大环境已经逐渐成熟，加上开展跨境人民币业务本身就是慢慢完善的过程，因此，跨境人民币业务模式逐渐成熟之势不可逆转。在开展跨境人民币业务方面，离不开商业银行的支持，事实上，从某种意义上来说，商业银行是跨境人民币业务开展的主导者之一，从这个角度上来说，商业银行应该为开展跨境人民币业务做好各方面的努力，抓住当前大好机会及机遇，积极开发跨境人民币业务的衍生品，打造完善的跨境人民币产品链，加强完善管理体制，提升人民币国际化竞争力。已经在境外开设有站点的大型商业银行具有多方面的优势，应该充分利用这些资源优势提升核心竞争力，在国际化经营方面站稳脚跟并实现跨越式发展，使得我国大型商业银行真正走向世界、实现国际梦。 

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参考文献(略)